라바, 자산 보관 기능을 갖춘 비트코인 대출 플랫폼 개발
라바는 자산을 직접 보관하는 비트코인 대출 플랫폼을 개발했습니다. 전통적인 암호화폐 대출 서비스는 사용자의 자산을 보관하고 (때로는 재담보와 같은 위험한 방식도 포함되곤 합니다) 라바는 자산을 직접 보관하며, 비트코인 스마트 계약(DLC)을 활용하여 더 안전한 대출 경험을 제공합니다. 플랫폼의 주요 제품은 모바일 및 데스크탑에서 사용 가능한 라바 볼트로, 안전한 자산 보관 지갑 및 대출 인터페이스 역할을 합니다. 라바는 고급 보안 기능을 사용하여 사용자 자금을 보호합니다. 예를 들어, 장치 기반 보안 칩을 이용한 개인 키 관리 및 생체 인증/이중 인증 기능을 통해 자금을 안전하게 유지합니다. 또한, 라바는 암호화된 백업 기능을 제공하여 단일 실패 지점으로 인한 자금 손실 위험을 완화합니다.
라바의 대출 상품은 사용자들이 비트코인을 판매하지 않고도 비트코인 보유를 기반으로 달러를 대출받을 수 있도록 합니다. 이는 비트코인의 잠재적 가치 상승을 장기적으로 유지하고 싶은 비트코인 홀더들에게 현금을 필요로 할 때 매우 유용합니다. 라바의 독특한 디스크리트 로그 계약(DLC) 기술을 통해 대출은 자산을 직접 보관하는 방식으로 제공되며, 이는 상대방 위험과 재담보 위험을 줄입니다.
스테이블코인 통합 – LavaUSD
라바는 비트코인과 달러 기반 지출을 결합하기 위해 자체 스테이블코인인 LavaUSD를 출시했습니다. LavaUSD는 현금과 고액 액체 자산에 투자된 준비금을 통해 1:1로 미국 달러로 교환할 수 있습니다. 준비금 포트폴리오는 단기 미국 국채, 미국 국채 역환매 계약, 그리고 블랙록과 피델리티 같은 파트너들과 함께 보관되는 머니 마켓 펀드들을 포함합니다. LavaUSD는 사용자가 전 세계 어디에서든 지불을 할 수 있도록 원활한 거래를 제공합니다.
출시 이유:
- 즉시성과 글로벌성: LavaUSD는 현대 암호화 기술의 신뢰성을 유지하면서 전 세계 사용자에게 미국 달러의 안정성을 제공합니다. 모든 거래는 즉시 처리되며, 24/7/365 동안 실시간으로 결제됩니다.
- 낮은 비용: 프로그래밍 가능한 디지털 달러로서 거래는 훨씬 저렴하고 효율적으로 처리됩니다. 이는 전통적인 은행 시스템에서 발생하는 불필요한 수수료와 마찰을 피할 수 있습니다.
- 보상: LavaUSD는 사용자에게 수익, 포인트 및 기타 독점적인 혜택을 분배하는 데 유리합니다.
- 보안: 라바는 대규모 기관에 대해 LavaUSD의 준비금에 대한 상세한 보고서를 제공할 수 있습니다. 반면 다른 대형 스테이블코인 발행자의 지원 팀과 연락을 취하기가 매우 어려웠다고 팀은 말합니다. Lava의 스테이블코인 준비금은 규제된 금융 기관과 함께 별도의 파산 방지 계좌에 보관됩니다. 이는 준비금이 완전히 보호되고, 라바 회사의 운영 자금 또는 발행인, 수탁인의 자금과 분리되어 있음을 보장합니다. 심지어 파산 발생 시에도 이러한 준비금은 접근할 수 있고, 발행된 모든 스테이블코인을 완전히 뒷받침할 수 있도록 보호됩니다.
크로스 체인 스왑: 이 플랫폼은 비트코인뿐만 아니라 다른 네트워크에서도 스테이블코인을 지원하며, 원자 교환(atomic swaps)을 사용하여 대출자는 스테이블코인을 받고, 대출자는 비트코인 담보를 확보합니다. 라바는 시간이 지나면서 여러 네트워크를 지원할 계획이며, 비트코인 기반 스테이블코인 대안도 포함할 수 있습니다.
라바는 상당한 투자를 유치하였습니다. 라바는 설립 이래로 Khosla Ventures, Founders Fund, Susquehanna International Group 등으로부터 3천만 달러 이상을 모금했으며, Bijan Tehrani, 카타르 투자청, 구글, 프랭클린 템플턴 등의 개인 및 기관의 엔젤 참여도 있었습니다.
전면 공개: UTXO는 라바의 시드 라운드에 참여했습니다.
비트코인 사용 vs. 달러 사용에 대한 논의
지난 주, Caitlin Long의 트윗이 비트코인 정치인 Cynthia Lummis에 의해 증폭되었고, 일부 비트코인 사용자들은 비트코인으로 직접 거래하는 대신 법정화폐 시스템을 유지하는 것에 대해 강한 반발을 보였습니다.
상인이나 개인과 비트코인을 직접 사용하는 것은 종종 하이퍼비트코인화(Hyperbitcoinization)로 가는 한 걸음으로 칭송받습니다. 이는 비트코인이 지배적인 세계 통화가 되는 가상의 시나리오입니다. 이러한 접근법은 비트코인의 네트워크 효과를 강화하고, 채택을 촉진하며, 은행과 같은 중개자 없이 동작하는 동료 간 철학을 따릅니다. 그러나 이 전략은 몇 가지 중요한 장애물에 직면해 있습니다. 첫째로, 비트코인의 가격 상승 잠재력은 여전히 큽니다. 역사적인 데이터를 보면 비트코인의 가치는 2009년 거의 무가치한 수준에서 2025년 초에는 10만 달러 이상으로 급등했습니다. 이는 한정된 공급(총 2100만 개)과 증가하는 기관의 관심(예: 마이크로스트래티지의 재무 전략)에 의해 발생했습니다. 지금 비트코인을 사용하는 것은 미래의 상승 잠재력을 놓칠 위험이 있습니다.
둘째로, 많은 국가에서 세금 조건이 비트코인 사용에 제한을 두고 있습니다. 미국의 경우, IRS는 비트코인을 자산으로 간주하여, 각 거래는 과세 대상이 됩니다. 비트코인을 이익을 보고 판매하거나 사용할 경우, 단기 이득은 최대 37%, 장기 보유자는 20%의 자본 이득세를 부과받습니다. 이 복잡성은 직접적인 지불을 저해하며, 사용자는 취득 원가를 추적하고, 이익을 보고하며, 행정적인 부담을 감당해야 합니다.
비트코인을 보유하는 것이 현재는 더 나은 이유
비트코인의 상승세를 고려할 때, 지금 비트코인을 사용하는 것은 장기적인 자산 가치를 보존하는 데 방해가 될 수 있습니다. 분석가들은 비트코인이 2030년까지 20만 달러 이상에 이를 수 있다고 예상하고 있습니다. 비트코인을 현재 가격에 사용하면 그 잠재적인 가치를 축소시키는 셈입니다.
완화 전략: 재매입 메커니즘
비트코인을 사용하고 싶은 욕구와 비트코인 보유를 균형 있게 유지하기 위해, 재매입 전략은 실용적인 해결책을 제공합니다. 라바의 플랫폼을 통해 비트코인으로 달러를 빌린 후, 사용자는 해당 자금을 소비하고 나중에 시장 상황이나 개인 금융에 맞춰 비트코인을 재매입할 수 있습니다. 이 방법은 비트코인을 판매하지 않고 유동성을 확보하면서 원래의 비트코인 보유량을 보호할 수 있습니다. 이 전략은 세금 부담을 완화하고 장기적인 자산 증대를 목표로 합니다.
하이퍼비트코인화가 다가오는 가운데, 비트코인 저장과 달러 사용 사이의 긴장은 비트코인의 발전에 있어 중요한 순간을 반영합니다. 비트코인을 보유하는 것은 제한된 공급과 채택이 증가하는 상황에서 그 가치를 극대화하는 방법이며, 세금 복잡성과 변동성은 직접 사용을 저해합니다. 스테이블코인과 대출 모델은 비트코인의 장기 가치를 유지하면서도 즉각적인 필요를 충족시키는 실용적인 대안이 됩니다.